Vuonna 1979 ravintolassa tapahtunut odottamaton käänne järisyttää kansalaisten elämiä pienessä Minnesotan kaupungissa.

Gerhardtit saavat yllättävän tarjouksen ja kaksi yllättävää murhaajaa tekee parhaansa selvittääkseen sotkunsa.

Gerhardtit etsivät Ryea yhä tiuhemmin, Lou lähtee matkalle Fargoon ja Peggy kuulee vahingossa uuden teorian Waffle hutin ampujasta.

Floyd vastaa Kansas Cityn ehdotukseen, Hanzee lähtee matkalle ja Lou saa ahaa-elämyksen.

Floyd ryhtyy toimiin ja Charlie yrittää tehdä vaikutuksen. Peggy ja Ed ovat eri mieltä siitä mitä pitäisi tehdä seuraavaksi.

Lou ja Hank tekevät tutkimuksia Fargossa, King of Breakfast käy Betsyn ja Mollyn luona ja Bear kyseenalaistaa perheenjäsenen lojaaliuden.

Hanzee etsii Peggyä ja Ediä. Dodd päätyy tuntemattomalle alueelle.

Peggy ja Ed sopivat suunnitelmansa toteuttamisesta ja Hanzee raportoi Gerhardteille.

Peggy ja Ed koittavat toteuttaa suunnitelman.