Pablo Picasso lucha por llamar la atención sobre la creciente amenaza del fascismo en España. Mientras tanto, el joven Pablo sueña con convertirse en un gran pintor. Pero primero debe encontrar su voz.

Pablo comienza su periodo azul tras el suicidio de su mejor amigo y conoce a su primer gran amor, Fernande Olivier. Mientras, el Picasso maduro tiene una aventura con otro gran amor, la joven artista Francoise Gilot.

En su madurez, Picasso compagina dos amores, mientras el joven Pablo encuentra inspiración en los famosos poetas legendarios Apollinaire y Max Jacob.

Picasso se esfuerza al máximo por convencer a Francoise Gilot de que se vaya a vivir con él. Mientras, el joven Pablo intenta llegar al nivel de Matisse y usa de inspiración la oscuridad de su relación cada vez más amarga con Fernande Olivier.

Mientras el Picasso maduro se va de vacaciones al sur de Francia con Francoise Gilot, el joven Pablo deja de lado la vida disoluta e inventa el cubismo junto a Georges Braque. Su carrera pende de un hilo cuando lo acusan de robar la Mona Lisa.

Tras la Segunda Guerra Mundial, Picasso se afilia al Partido Comunista y trata de unir su arte con sus ideas políticas. Obsesionado con un amor maldito de su pasado, flaquea en sus obligaciones hacia Françoise Gilot.

Sus ansias de hacer algo innovador llevan al joven Pablo a diseñar un ballet en el que conoce a su primera mujer, la bailarina Olga Khoklova. Mientras, Picasso intenta buscar el equilibrio entre las necesidades de su familia y su deseo de seguir teniendo relevancia artística.

Françoise Gilot desafía a Picasso y trata de determinar y alcanzar sus propias metas artísticas. El joven Pablo se evade de las tensiones de su matrimonio con Olga buscando consuelo en un nuevo amor. Mientras, la joven Dora Maar se las arregla para conocer a Picasso, quien no resulta ser como ella esperaba.

Tras poner fin a su relación con Picasso, Françoise Gilot intenta dejar atrás su sombra y triunfar por sí misma. Aunque Picasso tiene una nueva compañía, Jacqueline Roque, se aísla del mundo decidido a pintar la obra perfecta.