Suite à la mort de son père, Beowulf, un jeune garçon est recueilli par Hrothgar, Baron de Herot, qui le forme à l'art de la guerre avec son fils, Slean. Vingt ans plus tard, Beowulf apprend que Hrothgar est souffrant. Lorsqu'il arrive à son chevet, Hrothgar est mort mais il a choisi son épouse, Rheda, pour lui succéder. Slean, déjà frustré de ne pas avoir succédé à son père, entre dans une rage folle lorsqu'il voit arriver Beowulf. Suite à l'ultime festin qui célèbre Hrothgar, Bayen, l'homme lige et magistrat du Baron est assassiné. Beowulf voit une bête s'échapper mais étant surpris par les Huskarla, il est accusé du meurtre de Bayen...

Les Barons doivent se réunir à Herot pour déterminer qui deviendra Jarl des Shieldlands. Rheda veut être élue mais Rate, le Baron des Varnis, ne l'entend pas de cette oreille et veut être sacré à sa place. Il envoie un messager à Herot pour prévenir qu'il prend son temps et ce dernier se fait assassiner, à peine arrivé, par la même créature qui a tué Bayen. Après avoir regardé les traces de sang de cette créature, Beowulf comprend que c'est un Change-peau. Koll et Beowulf enquêtent pour retrouver le Change-peau. Pendant ce temps Slean est parti à la rencontre de Scorann, Baron des Wisdeth, qui est tombé dans une embuscade...

Beowulf et Rate poursuivent les kidnappeurs de Scoran et Slean. Mais Scoran est tué et son frère doit annoncer son vote au Conseil. La femme du Change-Peau s'enfuit d'Herot à la fin de son procès alors qu'elle avait été condamnée à mort. Koll est lui tué en l'aidant à s'échapper et emporte avec lui son secret. Le mystère plane toujours sur qui l'a envoyé à Herot pour tuer Bayen, le magistrat...

Le Conseil vient de se réunir pour élire le Jarl des Shieldlands. Rheda est élue grâce au vote de Roth à la condition que Slean épouse la fille de Gorrik, chef du peuple Mere. Afin de conserver son emprise sur son oncle, Slean accuse les Varni d'être les traitres et d'avoir manoeuvré le change-peau afin de se débarrasser de Rheda. Celle-ci n'a d'autre choix que de bannir les Varni de l'Alliance qui unit les peuples des Shieldlands. Beowulf, Brecca, Elvina sont envoyés chez les Mere afin de leur livrer la dote et rammener la fille de Gorrik à Herot. En chemin, Vishka, qui a suivi le groupe, pénètre sur un cimetière Warig...

Elvina, Vishka, Breca et Beowulf se rendent à Mere pour apporter la dot à Gorrik, leur Baron, et pour ramener la fiancée de Slean à Herot. En traversant des bancs de sablels se font attaquer par un ver des sables qui engloutit le sac contenant les armes de fer composant la dot.

Slean accepte d'épouser Kela malgré sa jalousie envers la relation qui s'installe entre Beowulf et Elvina. Bregan est attaqué par des pilleurs qui prennent ensuite la route d'Herot. Beowulf et Breca découvrent que quelqu'un à Bregan complote pour que les Trolls se soulèvent contre Herot.

Alors que Beowulf et Rheda discutent de la possibilité d’un traître dans leurs rangs, Herot est attaquée par les Wulfings qui enlèvent Kela. Beowulf et Varr partent à leur poursuite, la sauvent et tuent le chef des Wulfings, Jogan. Slean retourne à Herot, prêt à aider son oncle pour renverser Rheda.

Slean et Kela vont se marier. Ils abordent les différentes étapes de cette union ensemble avec pour témoins Beowulf et Elvina. Abrecan envoie Sanjay tuer Kela pour affaiblir Rheda, mais Kela découvre le subterfuge. Sanjay décide de l’attaquer directement mais Slean arrête son bras et coupe tous les ponts avec son oncle. Pendant ce temps, Breca est rattrapé par ses démons.

Pour un méfait commis bien des années auparavant, Breca est banni d’Herot. Le titre de Baron d’Abrecan est remis en cause. Seule l’arrivée des Pandiris, les poissons qui assurent la survivance de Bregan, pourrait sauver Abrecan. Mais rien ne va s’avérer simple pour lui.

Alors que la relation entre Beowulf et Elvina continue de s’épanouir, celui-ci est choqué lorsqu’il apprend qu’Elvina nourrit une Abomination. Ils sont alors capturés par des Warigs. Beowulf révèle à Elvina que ce sont des Warigs qui ont tué sa femme et son fils. Gil et Brini sauvent un dénommé Razzak des griffes des Warigs. Celui-ci rentre à Herot avec eux et propose à Rheda de les aider à interroger le Warig puisqu’il parle leur langue.

De retour à Herot, Rheda fait mettre Slean sous les verrous pour trahison. Pendant ce temps là, Beowulf et Varr partent chez les Varni pour convaincre Rate de défendre la ville d’Herot.