알라바스타를 힘들게 탈출한 루피 해적단은 조그만 무인도를 발견하고는 배를 댄다. 로빈과 쵸파만 배에 남고 나머지 해적들은 식량조달을 위해 섬을 둘러보러 떠난다. 럼블 볼을 만들던 쵸파는 문득 닥터 쿠레하를 떠올린다. 그녀가 어떤 사람이었는지 물어보는 로빈에게 쵸파는 자기가 처음으로 환자를 치료했을 때 일을 들려준다.

폭풍우를 만나 표류 중이던 홈쇼핑 판매원 나이스가 루피가 쳐놓은 낚시바늘에 걸려서 올라온다. 간절하게 종이를 사고 싶어하는 나미에게 바가지를 씌우려던 그는 루피가 1억베리라는 현상금이 걸린 해적두목이란 사실을 알고서는 정신없이 도망쳐 버린다. 나미는 그가 두고 간 종이로 자기만의 세계지도를 그리기로 결심한다.

짙은 안개 속에서 항해하던 루피 해적단은 해군 함대와 마주치게 된다. 해군 함대 역시 안개 속에 갇혀버린 것. 해군이 눈치채지 못하는 사이 조용히 지나가려던 찰나, 꼬마 한 명이 배 위에서 떨어지고 로빈 덕분에 가까스로 목숨을 구하게 된다. 쵸파 덕분에 의식을 되찾은 꼬마는 자신을 해군의 견습 요리사라고 소개하며 고민을 털어놓는다.

빗속을 항해하던 중 섬 하나를 발견한 밀짚모자 해적단. 상륙해서 장을 보러 가던 중 불꽃축제를 알리는 포스터를 발견하고는 기대에 부푼다. 마침 화약이 떨어져가던 우솝은 화약을 얻어볼 속셈으로 불꽃탄의 장인 집을 찾아간다.

세계 제1의 검객이 되기 위해 미호크를 찾아 세상을 떠도는 조로. 먹는 걸 해결하기 위해 가끔 현상금이 붙어있는 악당들을 쫓아다니지만 이미 세상엔 악명 높은 ‘해적 사냥꾼’으로 알려져 있다. 어느 날 식당에서 산적 비리와 시비가 붙고 마침 돈이 필요하던 조로는 산적 비리를 단숨에 쓰러뜨린다.

대포를 쏘아대며 뒤쫓아오는 해군들을 피해 안개 속으로 달아난 밀짚모자 해적단. 추적을 따돌리고 안개 속을 헤쳐나온 그들 눈앞에 조그만 섬 하나가 우뚝 서있다. 물과 식량을 구하기 위해 상륙한 그들은 누군가가 쳐놓은 함정에 빠지고 만다.

제니 할아버지가 사흘밖에 못 사실 거라는 쵸파의 말에 루피 해적단은 할아버지를 위해서 사냥을 해오고 집을 고치고 음식을 만들어 드린다. 하지만 사흘이 지나도 할아버지는 쇠약해지기는커녕 오히려 힘이 펄펄 솟는 듯하다. 루피 해적단이 출항하기로 뜻을 모은 다음날 아침 해군이 섬을 찾아온다.

밀짚모자 해적단을 구하기 위해서 산에서 내려와 드디어 바다에 배를 띄운 제니 해적단! 루피는 제니가 해적이 된 것을 축하하고 해적답게 싸우는 법을 보여주자며 제니 해적단의 배를 해군 함정에 붙여준다. 하지만 제니에게 변변한 무기 하나 없다는 사실을 뒤늦게 깨달은 루피는 서둘러 달려가지만....

해군의 추격을 따돌리고 루루카 섬에 도착한 밀짚모자 해적단. 하지만 상륙하자마자 입항세를 내라는 경비병과 한바탕 실랑이를 벌인다. 그 때 괴상한 차림을 한 남자가 나타나 무지개빛 안개를 본 적이 있냐고 묻는다. 깜짝 놀라는 로빈! 무지개빛 안개는 로빈이 늘 읽고 있던 책의 제목이기 때문이다.

안개 속으로 들어온 헨조와 밀짚모자 해적단은 수많은 난파선을 목격하고는 두려움에 빠진다. 배들의 무덤이라는 게 확실해진 순간 목숨이 아까우면 짐을 모두 넘기고 사라지라는 목소리가 들려온다. 유령인 줄 알았던 그들은 어린 꼬마들로 밝혀지고, 그들은 바로 50년 전에 사라졌던 헨조의 친구들이었다.

오랜 기다림 끝에 친구들을 만났지만 예전으로 돌아갈 수 없다는 사실에 헨조는 마음이 무겁다. 루피는 나름대로 탈출을 시도하지만 무지개 빛 안개라는 공간적 특성 때문에 같은 자리를 맴돌 뿐이다. 로빈은 안개 속을 탈출할 수 있는 가장 빠른 방법은 펌프킨 해적단의 도움을 받는 것이라고 제안한다.

구조대가 올 거란 말에 마음이 들뜬 롱고와 아키비는 짐을 챙기기 시작한다. 한편 웻톤과 손을 잡은 헨조를 도저히 용서할 수가 없는 라파누이는 우솝의 중재로 겨우 마음을 연다. 하지만 고무고무 로켓으로 안개 속을 한 바퀴 돌고 온 루피가 실수로 라파누이를 데리고 어디론가 사라져 버린다.