Февраль 1924 года. Наки, предпочитая остаться в своей комнате в отеле «Альбатрос» и подальше от подполья, приходит к мирному соглашению с Массерией от Ротштейном. Ричард, на своём пути домой воссоединиться со своей сестрой, утром оставляет несколько трупов. Джиллиан, всё ещё зависимая, но отчаянная, чтобы вернуть своего внука назад, прибегает к проституции, пока один незнакомец не предлагает ей лучшее предложение. Новый партнёр агента Савики, Уоррен Нокс, не так наивен, как он себя ведёт. Мелок пытается хладнокровно запустить клуб «Оникс», но его правая рука, Данн Пёрнсли, попадает в проблему вместе с агентом по бронированию и его женой.

Мелок находится под давлением Валентина Нарцисса, вора в законе Гарлема, который знает, что сделал Данн. Ван Алдену приходится иметь дело с его упрямой женой среднего класса; на работе ему приходиться иметь дело с сердитым Аль Капоне. Настоящим боссом Нокса, оказывается, является Дж. Эдгар Гувер. До того как он уезжает во Флориду, чтобы навестить старого друга, Наки приходится умиротворить разочарованного Эдди и он даёт ему повышение. Валентин Нарциссе ставит точку в конфликте вместе с женой билетного агента, убив её его людьми.

Во время посещения Билла Маккоя в Тампе, Наки становится заинтригован Салли Уит, местного владельца бара. Рой просит Джиллиан притвориться его женой. Нарциссе встречается с Ротштейном и, позже, заказывает певцы Дотера Мейтленда для клуба «Оникса». Для вечеринки в колледже, сын Элая, Вилли, пытается взять выпивку со склада Микки. Ричард оказался в проблеме и его сестра приходит к нему на помощь.

Федеральные агенты закрывают глаза на кольцо Наки. Нарцисс нанимает Данна. Ван Алден узнаёт, что Аль и Фрэнк Капоне более жестокие шутники, чем О’Бэнион. Месть-шалость Вилли ужасно пошла не так. Способ Ротштейна справиться с неудачей за карточным столом заставляет Наки сделать Лански его партнёром по его плану во Флориде. После ночи в городе с Ральфом Капоне, Эдди платит за неё утром, когда его арестовывает Нокс.

Нокс мучает Эдди и раскрывает его тёмное прошлое, толкая его на измену. Вилли, арестованный в связи со смертью одноклассника Генри Гейнса, звонит Наки. Джиллиан, отчаянно пытаясь вернуть опеку над Томми, но теряя хватку, обращается к Данну за помощью. Аль и Фрэнк Капоне завербовали Ван Алдена, чтобы забюстировать головы некоторых сторонников Демократа; заместители агентов Чикаго застрелили Фрэнка. Наки придерживает Вилли своим ложным алиби, откупается от окружного прокурора Филадельфии, чтобы освободить его, и отпускает его с некоторым добродушным советом не задолго до того, как сосед Вилли был арестован за смерть Гейнса. Эдди вернувшись в «Альбатрос» и чувствуя вину о предательстве доверия Наки, выпрыгивает из окна насмерть.

У Наки и Маргарет натянутое свидание на станции Пенн до того как он уезжает во Флориду. Пока расследуется смерть Эдди, Элай находит ключ Эдди от ящика хранения ценностей в банке, но не имеет доступа к нему. Ричард возвращается и сталкивается с Полом Сагорски после того, как он получил суровые новости от своего доктора. Мелок сближается с Доттер Мейтленд. Нокс, снова притворяясь агентом Сухого закона, возвращается на склад Микки, но не может спастись от тени Эдди. В Тампе, Наки, Лански и Лучьяно встречают нового партнёра, которого привёл Билл. Джулия говорит Ричарду, что ей нужно. Наки попадает более чем в просто бизнес с отважной, пьянствующей Салли.

Как только новость об аресте Леопольда и Лёба разошлась в газетах, Аль Капоне, всё ещё бушуя в горе из-за смерти Фрэнка, убивает полицейского. Данн имеет дело с обеспокоенностью церкви о героине в обществе. Вилли вылетает из колледжа. После ареста Джонни Торрио во время полицейского налёта на ликероводочном заводе, он даёт Капоне отмашку, чтобы он убил Ирландца. Рой помогает Джиллиан бросить её привычку, но признаётся в одержимости своей собственной. Агент Нокс на самом деле Джим Толливер, о котором Гастон Минс знал с самого начала.

Толливер слышит об уклонении Вилли от закона и преследует Элая с целью покончить с империей Наки. Мелок разоряет один из нарко-домов Нарциссе вместе с двуликим Данном для шоу. Наки неприятно удивлён, когда Салли едет в Антлантик-Сити с новой бутлегерской поставкой из Тампы. Нарциссе нанимает Дотер Мейтленд чтобы подстерегать Мелка, но она не может заставить себя разрешить Данну убить Мелка, и вместо этого она бьёт Данна ножом в спину.

Джиллиан раскрывается Рою; Джулия делает Ричарду предложение. Стремясь утвердить власть в доме, Ван Алден говорит Капоне, что он убьёт О’Бэниона, но старый бизнес возвращается на место. Нарциссе наказывает Дотер за её предательство, толкая Мелка к войне, в которую Наки отказывается вступать. После того, как другие гангстеры убили О’Бэниона в его прилавке магазина, Ван Алден берёт $1000 за его труп. Ротштейн ведёт переговоры с Наки насчёт страховочного плана. Дочь Мелка, Мэйбелл, раскрывает интригу своего отца с Дотер. Новобрачный Ричард просит работы у Наки.

Салли обнаруживает, что Лучьяно и Лански, по воли Массерии, провезли героин в перевозках. Мелку не удаётся убить Нарцисса и его ранят. Маргарет делает инсайдерскую сделку с Ротштейном в обмен на новую квартиру. Капоне, пытаясь подтолкнуть Торрио в отставку, был спасён Ван Алденом Из засады. Несмотря на то, что Толливер поворачивается от Элая, Гувер всё ещё не заинтересован в срыве бутлегерской сети. Наки вынужден идти на сделку с Нарциссом.

Мелок и Дотер прибывают в Гавр-де-Грейс, чтобы остаться с Оскаром Боно, его старым наставником. Джиллиан прощается с Томми и смотрит дальше в жизнь вместе с Роем, когда он делает ей предложение. Нокс давит на Элая, чтобы тот подстроил встречу между боссами Восточного побережья в сети. Мелок просыпается и видит, что Дотер пропала. Некоторые из людей Нарцисса обрушиваются на дом, убивая слепого Оскара. Джиллиан оказывается обманута Роем, который на самом деле является агентом Пинкертона, чтобы та созналась в убийстве Роджера. Наки соглашается идти на мирные переговоры.

Мелок пистолетом угрожает Наки и требует избавиться от Нарцисса. Ричард просит Наки раскрыть место нахождения тела Джимми, чтобы держать Джиллиан в тюрьме; в свою очередь, Наки нанимает его для решающего удара. Ричард отправляет Джулию, Томми и Пола к его сестре. Наки говорит Нарциссу, что Мелок хочет встретиться с ним. После едва неудачного покушения на Торрио, он передаёт всю операцию в руки Капоне.