I 1979 sker der en uventet hændelse på en diner, hvilket forstyrrer roen i en lille by i Minnesota.

Gerhardt-familien får et uventet tilbud, og to mordere gør deres bedste for at slette deres spor.

Gerhardt-familien leder intensivt efter Rye, Lou tager til Fargo, og Peggy overhører en ny teori om pistolmanden fra Waffle Hut.

Floyd reagerer på Kansas Citys tilbud. Hanzee tager på en biltur, og Lou får en åbenbaring.

Floyd går i aktion, og Charlie forsøger at vise sit værd. Peggy og Ed er uenige om, hvad næste skridt skal være, og Lou bliver kørt ud på et sidespor på Ronald Reagans valgkampagneturné.

Lou og Hank prøver at forhindre et skænderi, Peggy og Ed forsvarer deres valg, og Gerhardt-klanen forsøger at få en af deres egne tilbage.

Lou og Hank efterforsker i Fargo, Morgenmadskongen besøger Betsy og Molly, Floyd kaldes væk, og Bear sætter spørgsmålstegn ved et familiemedlems loyalitet.

Hanzee leder efter Peggy og Ed. Dodd ender på ukendt territorium.

Peggy og Ed enes om at gennemføre deres plan på Motor Motel, Lou står med jurisdiktionsproblemer, og Hanzee melder tilbage til familien Gerhardt.

Peggy og Ed stikker af.