Od chvíle, kedy naposledy zazvonil čarovný zvonček, sa udialo veľa vecí. Arabela a Peter sú spolu už desať rokov a márne čakajú na bábätko. Z Honzíka a Marienky sa stali vysokoškoláci. Študujú folkloristiku, teda rozprávky. Ríša rozprávok je vážne ohrozená. Zo Zeme obrov, je pre svoje vegeteriánstvo vyhnaný obor Balibul a usadí sa blízko pri kráľovstve, aby sa naučil jesť ľudí. Každý deň žiada novú obeť. Bystrozraký utečie z väzenia, aby sa nestal jeho obeťou a zmocní sa zázračného plášťa. Letí do sveta ľudí.

Aj keď Rumburak vie, že Arabela je šťastne vydatá, stále sa celkom nevzdal svojho sna ovládnuť Ríšu rozprávok. Zasiahnuť do jej života je pre Rumburaka príliš veľké pokušenie a keď prichádza veštba, už nemôže váhať. Podľa predpovede sa Rumburak stane vládcom Ríše rozprávok, ľudí aj zvierat v prípade, pokiaľ sa mu podarí zničiť Arabelino šťastie.

Honzík a Marienka sa rozhodli navštíviť Ríšu rozprávok, aby si tu Honzík v praxi mohol overiť niektoré fakty, ktoré chce použiť pri obhajobe svojej semestrálnej práce v škole. V rozprávkovom svete stále vyčíňa zlý obor, ktorého prišiel zneškodniť dokonca až Fantomas, ale Rumburak mu v tom na poslednú chvíľu zabránil. Rumburak má však lepšiu náladu z iného dôvodu. Zdá sa, že už prišiel na to ako naplniť veštbu. Už vie, ako zničí Arabeline šťastie.

Arabela práve prežíva najšťastnejšie okamihy svojho života. Čaká predsa dieťatko a tak sa nikto nemôže čudovať, že o problémoch v Ríši rozprávok nemá žiadne tušenie. Okrem nenásytného zlého obra však Rumburak dostal zlovestný nápad. Na ostrove Pultanela sa totiž ľudia rodia ako starci a umierajú ako malé deti. Arabela ešte nevie, že tento Rumburakov výlet bude mať pre ňu osudové následky...

Kráľ hračiek pán Papp ponúkol Arabele prácu na arafone. Prístroji, ktorý by umožňoval ľuďom komunikovať so zvieratami. Honzík s Marienkou stále hľadajú čarovný zvonček, ktorý by im umožnil študijnú cestu do Ríše rozprávok. V ľudskom svete sa však opäť objaví čarovný prsteň, ale to nič nemení na tom, že nad Majerovcami sa vznáša mrak Rumburakovej pomsty. Zelené jablko z Pultanely to má celé odštartovať.

Zdá sa, že zlý obor naozaj nemá zľutovanie. Jeho poslednou obeťou by sa mal stať pán Vigo, ale ani to nemá na Rumburaka účinky. Ten má celkom iné starosti. Jednak jeho myseľ celkom opantala princezná Roxana a najmä, jej sestra Arabela už zjedla jablko privezené z Pultanely. Ak všetko pôjde podľa Rumburakovho plánu, čoskoro sa stane vládcom všetkého živého.

U Majerovcov nevládne príliš pokojná atmosféra. Honzo s Marienkou stále nemajú čarovný zvonček a ich cesta do Ríše rozprávok je v nedohľadne. Navyše, aj keď Arabela mala porodiť až o niekoľko mesiacov, musela ísť okamžite do pôrodnice. Rumburak môže byť so sebou nanajvýš spokojný. Arabelin predčasný pôrod môže pokaziť šťastný život Petra a Arabely.

Vďaka zelenému jablku z Pultanely sa Arabele narodili dvaja starci Karel a Hyacint. Nešťastní rodičia sa to snažia pred verejnosťou utajiť, ale ich život sa pomaly, ale isto začína komplikovať. Je tu však nádej. Na pomoc im konečne prichádza čarovný zvonček. Ten však nezvoní a tak je najskôr nutné opraviť ho. Tomu sa ale snaží zabrániť Rumburak a odlieta do ríše rozprávok, aby plánovanú pomoc pre Arabelu prekazil.

Vo svete ľudí sa objavuje Roxana, ktorá zo sveta rozprávok utiekla pred zamilovanými ministrami. Jej experimenty s elixírom však ešte zďaleka nekončia. Nové útočisko nachádza u čarodejnice, susedy Petra a Arabely. Peter s Arabelou pracujú pre kráľa hračiek Pappa a o ich dvojičky sa stará strážnik múzea Peterka. Honza s Marienkou získali čarovný plášť a konečne sa tak môžu vybrať na študijnú cestu do ríše rozprávok. Petrovi sľubujú, že jedna z prvých vecí, ktoré budú chcieť vyriešiť, budú práve jeho bábätká - lepšie povedané, bábätká, ktoré vyzerajú ako dvaja postarší páni. Ich premena však nebude taká jednoduchá.

Honzíka s Marienku v Ríši rozprávok zajali vojaci a obaja tak skončili vo väzení. Tam sa dozvedia o obrovi a o tom, že jeho poslednou obeťou sa má stať kráľ Hyacint. Marienka však prehlasuje, že obra zabije a je z väzenia prepustená. Má však veľké šťastie, že na ceste za obrom dostane fľašu, z ktorej vystupuje džin a ponúkne jej splnenie troch želaní. Vo svete ľudí sa dvojičky Karel a Hyacint spriatelili s Natálkou, dcérou pána Pappa, ktorá má veľké starosti. Jej milovaný otecko sa totiž zamiloval do Roxany a ponúkol jej, aby sa presťahovala do vily.

Marienka zneškodnila obra a navyše sa ukázalo, ako málo bol nebezpečný. Pán Papp by už rád zahájil výrobu arafonu, ale Arabela má problémy s nahrávaním zvieracej reči. Problémy má i Natálka, ktorá sa nedokáže zmieriť s tým, že sa jej otec zamiloval do Roxany. Ale dievčatko čoskoro nájde spôsob, ako sa votrelkyne do rodiny zbaviť.

Fantomas sa chystá na svadbu s princeznou Xéniou, čo sa pochopiteľne nemôže páčiť Rumburakovi. Honzík s Marienkou zamierili na Pultanelu, aby splnili svoj sľub Petrovi a premenili starcov Karla a Hyacinta na normálne deti, lenže zablúdili. Ani vo svete ľudí nejde nič tak, ako by malo ísť. Pán Papp si zúfa nad premenou Roxany na kozu, Arabela stále nie je hotová so svojimi nahrávkami zvieracej reči a Petr nemôže vymyslieť novú atraktívnu hračku, na ktorú má zmluvu s pánom Pappom.

Arafon se bude vyrábať v Irisene, kam musí odletieť aj Arabela. Berie si so sebou aj Karla, druhé dvojča, Hyacinta má na v opatere Petr. Rumburak, ktorý splnil všetky podmienky veštby, márne čaká, kedy už konečne ovládne Ríšu rozprávok. Konečne však nájde spôsob, ako sa môže domáhať svojho práva. Využije Fantomasov vynález a prisvojí si jeho podobu. Vyzerá to tak, že Rumburak sa ako manžel princeznej Xénie konečne posadí na trón v Ríši rozprávok...

Rumburak sa podvodom stal manželom princeznej Xénie, ale kráľ mu odmietne odovzdať korunu. Rumburak má ale tú, ktorú mu vypestoval na svojej záhrade strýčko Pompo. Napriek tomu sa ale Rumburakovo kraľovanie odkladá, rovnako ako cesta Marienky a Honzíka na Pultanelu, kým sú premenení na malinké hračky a bezmocne čakajú v krabici, čo bude ďalej.

Ťažko odhadnúť, ako sa budú veci vyvíjať ďalej, Na prvý pohľad to vyzerá tak, že sa nič dôležité nechystá. Arabela spolu s inžinierom Zachariášom pracuje v Irisene na výrobe arafonu, Roxana je stále promenená na kozu a pán Papp zbytočne premýšľa, ako jej prinavrátiť ľudskú podobu. Ale predsa len je tu istá nádej, že by sa veci mohli pohnúť tým správnym smerom. Natálka a bradaté dvojičky vlastnia Fantomasov kufrík, po ktorom túži Rumburak.

Rumburak stráca pôdu pod nohami. V ľudskom svete proti nemu stojí detský trojlístok a z Ríše rozprávok mu utiekla novopečená manželka princezná Xénia. Tento zloduch je čím ďalej tým viac znepokojený. Navyše cíti, že na všetko nestačí a je mu jasné, že by potreboval dvojníka.

Strýčko Pompo sa postaral Rumburakovi o dvojníka. Svoje alter ego Rumburak posiela za Honzíkom a Marienkou, ktorí konečne nabrali správny smer na ostrov Pultanela, kde majú za úlohu vypátrať, ako by bolo možné premeniť dvojičky v skutočné bábätká. Sám Rumburak sa však chystá prevziať na seba podobu pána Pappa a získať tak pre seba jeho ženu Roxanu, do ktorej je v skutočnosti stále zamilovaný. I tak však potrebuje donútiť princeznú Xéniu, aby sa vrátila do Ríše rozprávok, aby neprišiel o nárok na kráľovský trón. Je viac ako zrejmé, že Rumburak pre svoje úlohy potreboval celú armádu svojich dvojníkov.

Riešenie s dvojníkom sa pre Rumburaka javí ako ideálne. Zatiaľ čo jeho druhé ja naďalej prenasleduje Honzíka s Marienkou, aby jich obral o dôležitú fľašu s džinom, Rumburak v ľudskom svete uspel ako pán Papp a stáva sa manželom Roxany i otcom malej Natálky. Nikto však netuší, že pravý pán Papp je vo väzení. Vedia to iba fúzaté dvojičky a obávajú sa, aby Rumburak nenašiel Fantomasov kufrík plný vynálezov. Ten by bol totiž v jeho rukách mimoriadne nebezpečnou zbraňou. Kufrík teda ukryjú do komína Hemanovej vily.

Petrovi a Arabele sa stratili dvojičky. Peter si myslí, že už ich našiel, ale domov privedie zamestnancov mestského parku, ktorí vyzerajú úplne rovnako ako jeho starí synovia. Skutočné dvojičky sa spolu s Natálkou ocitli v Ríši rozprávok, odkiaľ s úžasom pozorujú, čo sa to vlastne deje v ľudskom svete. Najhoršie však je, že Rumburak našiel Fantomasov kufrík a Honzík s Marienkou cestou na ostrov Pultanela prespali v Kocúrkove...

Rumburakovi jeho dvojník skvelo pomáha. Všetko, čo si obaja naplánujú, im aj vychádza. Vyzerá to tak, že Rumburak sa onedlho ujme vlády tak v Ríši rozprávok ako aj v ľudskom svete. Marienka s Honzíkom prišli o svoju fľašu s džinom a dozvedajú sa, že ich Rumburak predbehol. Práve je na ceste na ostrov Pultanela...

Rumburakovmu dvojníkovi slúžia na Pultanele verní džinovia. Legitímna vláda ostrova je vo väzení, kde je s nimi aj Honzík s Marienkou, ktorí teraz ťažko budú nachádzať spôsob, ako premeniť fúzaté dvojičky na normálne deti. V ľudskom svete sa Rumburak chystá naplno využiť možnosti Fantomasovho kufríka. Rumburak verí, že jeho víťazstvo sa nezadržiteľne blíži. Prestarnuté dvojičky a Natálka proti nemu zatiaľ nedokázali zasiahnuť...

Od chvíle, keď sa Honzíkovi podarilo vziať Rumburakovmu dvojníkovi fľašu s džinmi, bývalý vládca Pultanely zjedol závin z červeného jablka a nakoniec sa premenil na motýľa, začína sa blýskať na lepšie časy. Rumburak sa stále vydáva za pána Pappa a manžela Roxany, je pevne presvedčený, že už nič nemôže ohroziť jeho plány. My už však tušíme, že onedlho bude veľmi nepríjemne prekvapený...

Natálka a fúzaté dvojičky konečne zasiahli a pripravili Rumburaka o jeho zbrane aj o čarovný prsteň. V ľudskom svete štartuje kabína firmy Papp k letu okolo sveta a medzi pasažiermi je aj Honzíkova mama. Približne v tom istom čase sa do Ríše rozprávok ženie pomstychtivý Rumburak, aby tu zničil Zlatú knihu, podstatu rozprávkového kráľovstva. Pod čapicou obra sem smeruje aj Honzík s Marienkou. To, čo sa tu bude odohrávať, nenechá nikoho ľahostajným...

Kabína firmy Papp pristála v Ríši rozprávok a pasažieri sa tu stretávajú s Honzíkom a Marienkou. Spoločne sa potom stanú svedkami boja, v ktorom Fantomas porazí Rumburaka. Kabína se vracia do sveta ľudí, Honzík s Marienkou vezú z Pultanely červené jablko, ktoré má premeniť fúzaté dvojičky na bábätká. Problém je však v tom, že podľa pultanelských zákonov sa z bábätok čoskoro stanú motýle. Je tu však ešte čarovný prsteň, ktorý je zrejme posledná nádej...

V poslednej časti seriálu sa šťastne uzatvárajú zložito rozohrané motívy. Honzo uspeje so svojou semestrálnou pracou a dekan fakulty už nepochybuje o existencii rozprávkového sveta a životodarnej sile fantázie. Vďaka čarovnému prsteňu sa z fúzatých dvojičiek stanú krásne bábätká a ich verná kamarátka Natálka ich s hrdosťou vozí v kočíku. Vigo premení Rumburaka opäť na havrana a chce ho raz a navždy zničiť. Múdry kráľ mu v tom však zabráni. Aby mohlo dobro víťaziť nad zlom, musí zlo existovať tak v rozprávkach, ako aj vo svete ľudí...