Sun and Sky, le cheval favori pour remporter le Derby du Kentucky et peut-être la Triple Couronne, est expédié au Kentucky pour participer à la prochaine course. Pendant le vol, cependant, les quatre membres de l'équipage de l'avion cargo sont submergés par une sorte de drogue, bien que le pilote parvienne à émettre un appel de détresse par radio avant de perdre connaissance. Mannix est engagé par la compagnie d'assurance qui détient la police sur le cheval disparu pour enquêter sur ce qui s'est passé.