Neal Caffrey szélhámos, aki börtönbe kerül, ám onnan szabadulása előtt néhány hónappal valamiért megszökik. Peter Burke FBI-ügynököt bízzák meg a kézre kerítésével, miután előzőleg is ő kapta el és juttatta fegyházba. Az ügynök hamar Neal nyomára akad, ekkor azonban Neal felajánlja segítségét Burke-nek egy másik ügyben. Cserébe annyit kér, hogy az FBI felügyelete mellett helyezzék szabadlábra.

Peter most már Neal segítségével keresi a Bolygó Hollandit, ám újabb segítőjük is akad Mozzie személyében, aki Neal régi jó barátja. Úgy tűnik, jó nyomon vannak, sikerül megtalálniuk a férfit, de nincsenek bizonyítékaik. Ekkor Neal több mint meglepő ötlettel áll elő.