Vennerne tager til Craggle-lagunen på deres første ferie, men vandet i lagunen er væk. Inspektør Vips går i aktion for at finde den skyldige.

Moki er fast besluttet på at få Cragglerne til at føle sig hjemme i Fraggleland og insisterer på at lege vilde lege med de nye gæster.